Az eurózónának szüksége van; rossz bank; A bankár
A világjárvány alkalmat kínál a válság által meggyengült európai bankok megtisztítására és megerősítésére. Ezt az álláspontot képviseli Andrea Enria, az Európai Központi Bank felügyelőbizottságának elnöke, akit a héten megosztott a Financial Times-szal, és amelyet a Banker kínál olvasóinak.
Az elmúlt hetekben az euróövezet egyes országaiban lejárt a bankkölcsön-moratórium, és meglepő módon a fizetések elhanyagolható számú megszakítással folytatódtak. A makrogazdasági kilátások azonban bizonytalanok, és nem szabad kizárni a gyenge fellendülést és a rossz hitelek jelentős felhalmozódását.
Az EKB becslése szerint egy kemény, de teljesen lehetséges forgatókönyv szerint az euróövezetbeli bankok nem teljesítő kötelezettségei elérhetik az 1,4 billiót. euró - jóval meghaladja a 2008-as pénzügyi válság és a 2011-es euró-blokk adósságválságát.
Ezért a legjobb fejlődés reményében fel kell készülnünk a legrosszabbra is. És jobban kell cselekednünk, mint a korábbi válságokban.
A bankunió segít elérni ezt az ambíciót, és az eszközkezelő társaságok a múltbeli hibák elkerülésére szolgálnak.
Először is a nem teljesítő hiteleket gyorsabban kell kezelni - az euróövezetbeli bankok eszközeinek minősége még nem érte el a pandémiát megelőző szintet.
Némi előrelépés történt: az Európai Bankhatóság és az EKB gyakorlati irányelveket dolgozott ki, amelyek előírják a hitelintézetek számára, hogy a problémás hiteleket aktívabban kezeljék. Egy új szabályozási keret garantálja a veszteséges eszközök fokozatos átértékelését.
Az eddigi tapasztalatok azt mutatják, hogy amikor vagyonkezelő társaságokat válságok után alkalmaznak, a banki mérlegek gyorsabban elszámolhatók, hitelezési képességük hatékonyabb helyreállításával.
Másodszor, feltétlenül ki kell használni a lehetőséget a bankszektor mélyebb átalakítására.
Hatalmas összegű adófizetők pénzét használják fel a pénzügyi és államadósság-válság hatásainak kezelésére. Európa azonban nem használja hatékonyan a konszolidációt a meglévő túlzsúfoltság kiküszöbölésére és az üzleti modellek radikális átirányítására ösztönzi. Ezért ma instabil európai bankszektorunk van, a banki részvények lehető legkisebb piaci értékelésével.